Jakie biuro maklerskie wybrać? DB Securities do zamknięcia

Ostatnio pojawiła się informacja, że Dom maklerski Deutsche Bank (DB Securities) ma być zamknięty: info tutaj i tutaj. Poniżej kilka spostrzeżeń co z tego wynika, co zrobić z akcjami w DM DB. I jakie biuro maklerskie wybrać w takim razie?

Uwaga: w ramach poniższej tematyki zobaczcie również koniecznie te dwa wpisy:

1. Jak rozpocząć inwestowanie? Co najpierw przeczytać lub zrobić?
2. Ostatni dzwonek aby wykorzystać limity IKE/IKZE na 2017 rok: „Korzyści płynące z IKE oraz IKZE: znaczenie kwestii podatkowych w inwestowaniu”

Zanim przejdę dalej przypominam o szkoleniu: 10 grudnia (sobota) start 12:00: Bezpłatne szkolenie „Ważne wydarzenia potencjalną okazją inwestycyjną”

Dlaczego zamykają DB?

Na razie to doniesienia medialne więc nie wiemy czy do tego na pewno dojdzie. Jednak jak wskazuje praktyka, zazwyczaj takie pogłoski często potem się realizują więc coś pewnie jest na rzeczy. Tym bardziej, że mamy kilka rzeczy:

Pierwsza sprawa, to co kilka razy pisałem na moim blogu. Z rozmów z ludźmi w branży wynika, że w polskich warunkach, prowizja w DM DB wysokości 0,19% to była bardzo niska prowizja, biznes przy takiej prowizji po prostu się nie spina. W pierwszym półroczu Domy maklerskie jako branża miały spore starty na biznesie maklerskim i to przy wyższych prowizjach niż 0,19%: Bez FOREX-u polskie biura maklerskie toną jak kamienie. To też tłumaczy dlaczego tyle biur maklerskich opierało się ale ostatecznie weszło w rynek Forex.

W związku z powyższym pierwsza myśl jaka przychodzi w odpowiedzi na pytanie dlaczego Dom maklerski Deutsche Bank zostanie zamknięty to po prostu mogą być powody biznesowe. I ten czynnik warto wziąć pod uwagę odpowiadając sobie na pytanie jakie biuro maklerskie wybrać: może ktoś inny z tego samego powodu będzie się wycofywał z rynku polskiego?

Drugim powodem może być to co ostatnio mówi się głośno w mediach. Ze względu na problemy globalnego banku: Deutsche Bank bankrutuje? Wykres najniżej od upadku Lehman Brothers biznes bankowy w Polsce jest też na sprzedaż: info.

Co zrobić z akcjami w DM DB?

Są trzy warianty:

1. Sprzedać akcje
2. Transfer akcji do innego domu maklerskiego
3. Poczekać czy któreś z biur maklerskich nie przejmie klientów

1. Sprzedać akcje

Właśnie mamy końcówkę roku więc ze względów optymalizacji podatkowej być może będzie to ciekawa opcja. Mam na myśli połączenie zyskownych pozycji ze stratnymi tak aby zminimalizować zapłacony podatek w roku 2016. Oczywiście ten podatek i tak trzeba kiedyś zapłacić. Jednak można go w ten sposób przesunąć w czasie. Bądź też tak to przemyśleć aby nie zamknięte zyskowne pozycje zbilansować z tymi stratnymi, zamkniętymi pozycjami. O ile oczywiście ktoś takie miał w 2016 roku.

2. Przenieść akcje do innego Domu Maklerskiego

Jeżeli nie sprzedaż akcji można przenieść akcje do innego biura (jakie biuro maklerskie wybrać moim zdaniem opisałem poniżej). Ktoś może nie chcieć sprzedawać akcji np. z powodu braku płynności na danych spółkach. W tym wypadku trzeba jednak wziąć pod uwagę, że zgodnie z zapisami regulaminu Dom maklerski Deutsche Bank pobierze za to 0,5% prowizji, minimum 100 zł opłaty za każdy papier:

Źródło: https://www.dbmakler.pl/oplaty-i-regulacje/tabela-oplat-i-prowizji.html

W takim wypadku może się bardziej opłacać sprzedać akcje, szczególnie przy mniejszych kwotach zainwestowanych w poszczególne papiery wartościowe. Bo minimalna kwota za transfer jednego papieru to aż 100 zł.

3. Poczekać czy któreś z biur nie przejmie klientów

Jest też wariant trzeci. Czyli poczekać które biuro przejmie klientów DM DB. Dom maklerski Deutsche Bank jest podmiotem działającym w Polsce, zgodnie z polskim prawem. Jest więc pod bezpośrednim nadzorem polskiej Komisji Nadzoru Finansowego. Tutaj macie listę tych podmiotów: domy maklerskie. Dzięki temu istnieje praktyka nadzorcy aby w takich skrajnych przypadkach klienci nie zostali zostawienie na lodzie. Historycznie było więc tak, że w celu zapewnienia ciągłości obsługi klientów, byli oni przejmowanie przez jednego z konkurentów.

Tak na przykład było w przypadku gdy klientów DM KBC przejął DM BOŚ w 2013 roku: info. Podobnie w 2014 roku klientów IDM przejął DM PKO BP: info.

Z tego co słyszałem, chodzą słuchy, że dom maklerski Deutsche Bank prowadzi na ten temat rozmowy z kilkoma biurami maklerskimi więc jest to możliwy scenariusz.

Tutaj warto zwrócić uwagę, że w komunikacie powyżej z DM PKO BP czytamy, że transfer papierów wartościowych był dokonany bez dodatkowych opłat. Powstaje więc pytanie czy po transferze klientów do drugiego biura maklerskiego, będzie to bezpłatny transfer czy jednak z dodatkowymi kosztami. I to też warto wziąć pod uwagę. Kolejna kwestia, że w takim wypadku będzie to czynnik losowy do jakiego biura trafimy. I trzeba będzie pofatygować się aby podpisać z tym nowym biurem umowę. Więc i tak nie unikniemy papierologii/wizyty w biurze maklerskim.

Przy okazji omawiania działalności biur maklerskich warto pamiętać, że w Polsce, zgodnie z obowiązującym prawem, mamy systemu rekompensat czyli system gwarancji dla klientów biur maklerskich. Lista podmiotów które biorą udział w systemie rekompensat znajdziecie na stronie KNF tutaj: Uczestnicy Systemu Rekompensat. Warto to wziąć pod uwagę odpowiadając na pytanie jakie biuro maklerskie wybrać.

Koniec roku 2016: IKE oraz IKZe

Jeżeli ktoś zastanawia się obecnie jakie biuro maklerskie wybrać, przypominam, że jest u mnie rozbudowywana sekcja Najlepsze IKE/IKZE oraz akcyjne rachunki maklerskie i platformy do inwestowania przy pomocy TFI.

Poniżej to co w niej obecnie znajdziecie. Oprócz moich kilku bonusów warto pamiętać, że DM BOŚ w ramach umowy ramowej ma też rachunki IKE oraz IKZE. Warto wykorzystać limity w ramach tych bezpodatkowych form inwestowania . Już koniec roku 2016 2017. Jeżeli ktoś chce legalnie nie płacić podatków, można to zrobić na kilka sposobów. Najważniejsze z nich są dwa:

• Otworzyć IKE oraz IKZe w ramach rachunku maklerskiego. Opcja dla osób które samodzielnie chcą inwestować
• Otworzyć IKE oraz IKZe w ramach podmiotu, który bierze zarządzanie środkami na siebie. My tylko wpłacamy gotówkę i nic Nas więcej nie interesuje. W tym wypadku mam dla Was naprawdę ekstra produkt o którym będę niedługo pisał. Długo czekałem na coś takiego abym mógł Wam go polecić bo w Polsce niestety trudno o dobre produkty w tym zakresie. Jest to produkt nisko kosztowy z punktu widzenia klienta. I co też ważne z dobrymi wynikami inwestycyjnymi. O tym już niedługo. Zobaczycie że i w Polsce można stworzyć ciekawy produkt inwestycyjny: nie zdzierając przy okazji klienta. I dostarczać bardzo dobre wyniki inwestycyjne.

Niedługo będę jeszcze pisał szczegółowo na temat IKE oraz IKZe ale już teraz warto zastanowić się czy to nie jest dla Was ważny czynnik przy odpowiedzi na pytanie jakie biuro maklerskie wybrać. Na ten moment warto wspomnieć jakie mamy obecnie limity wpłat w roku 2016. Oczywiście najlepiej skorzystać z obu bezpodatkowych form inwestowania:

1. Dla IKZe limit wynosi 4 866 zł. Więce info o IKZe na stronie ministerstwa pracy tutaj
2. Dla IKE limit wynosi 12 165 zł. Więce info o IKE na stronie ministerstwa pracy tutaj

Jakie biuro maklerskie wybrać/koniec DB Securities: podsumowanie

Jak więc widzicie opcji jest kilka. I nie ma co panikować.  Rozważcie za i przeciw co warto zrobić w Waszej sytuacji, jeżeli macie konto w DB Securities.

Podobnie, jeżeli zastanawiacie się jakie biuro maklerskie wybrać. Dla mnie w tym zakresie odpowiedź na pytanie jakie biuro maklerskie wybrać jest już od dawna oczywista. Szczególnie, że używam tylko analizy fundamentalnej, gdzie kluczowe są sprawozdania finansowe spółek giełdowych.